توسط: قیمت بیتکوین در یک سقوط ناگهانی از 100,000 دلار به کمینه 91,300 دلار در تاریخ 3 فوریه کاهش یافت. بیتکوین از آن زمان تاکنون در محدوده 95,500 دلار تا 99,000 دلار وضعیت تثبیت کرده است و آلتکوین‌ها همچنان برای جلب توجه تلاش می‌کنند، زیرا تسلط بیتکوین نزدیک به بالاترین میزان چهار سال اخیر خود قرار دارد.
اکوسیستم سولانا (SOL) نیز شاهد کاهش شدیدی در ارزش بازار بود و به حجم بازار 9.96 میلیارد دلار رسید و بیش از 7 درصد ارزش خود را در 24 ساعت گذشته از دست داد، بر اساس داده‌های CoinGecko. عواملی نظیر جنجال‌های مربوط به میم کوین‌های LIBRA و MELANIA و ارتباط احتمالی با نهادهایی که 100 میلیون دلار از پروژه‌های اخیر برداشت کرده‌اند، به میم کوین‌ها در شبکه سولانا آسیب وارد کرده‌اند. بازار آلتکوین‌ها با کاهش احساسات مثبت و کمبود تقاضا در بین تریدرها رو‌به‌روست.
سقوط ناگهانی بیتکوین لحن بازار در نیمه اول سال 2025 را تعیین کرد
رشد قیمت بیتکوین تا قله 100,000 دلاری و بیشترین نرخ تاریخی 109,588 دلار، آغازگر بازار گاوی سال 2024 بود. در سال 2025، بیتکوین یک سقوط ناگهانی را تجربه کرد و به کمینه 91,231 دلار در تاریخ 3 فوریه رسید.
بیتکوین در یک محدوده نوسانی بسیار محدود بین 95,500 دلار تا 99,000 دلار تثبیت شده است، در حالی که احساسات تریدرها کاهش یافته است. واکنش بازار کریپتو به تغییرات اقتصادی در ایالات متحده و دستورات اجرایی رئیس‌جمهور دونالد ترامپ، نوساناتی در بیتکوین و آلتکوین‌ها ایجاد کرده است، بر اساس داده‌های بازار مشتقه.
نوسان بیتکوین از بالاترین حد خود یعنی 2.07 درصد در تاریخ 6 فوریه کاهش یافته است و تخمین 30 روزه آخر نشانگر 1.53 درصد است.
کاهش نوسان نشان دهنده احتمال کمتر تغییرات قیمتی در بیتکوین است. با وجود یک دوره آرام و خنک کننده کوتاه مدت در بازار کریپتو، به نظر می‌رسد BTC هنوز به اوج چرخه خود نرسیده است.
تثبیت آلتکوین‌ها با رسیدن تسلط بیتکوین به بالاترین حد چهار سال اخیر
ارزش کل بازار کریپتو به جز بیتکوین حدود 1.19 تریلیون دلار در حال نوسان است، بر اساس داده‌های TradingView. این شاخص نزدیک به 20 درصد در فوریه 2025 تا چهارشنبه، 19 فوریه کاهش یافت.
آلتکوین‌ها همچنان در حال تثبیت هستند، در حالی که تسلط بیتکوین در سطح بالای چهار سال اخیر خود قرار دارد. اما تریدرها باید در انتظار هر تغییری در این شاخص باشند. اگر تسلط بیتکوین کاهش یابد، ممکن است سرمایه به سمت آلتکوین‌ها و توکن‌های کاربردی منتقل شود و فضا را برای فصل آلتکوین‌ها باز کند.
در زمان نوشتن این گزارش، بیتکوین در حال حاضر با نوسانات 7 روزه در پایین‌ترین سطح هشت ماه اخیر قرار دارد و نوسانات 30 روزه به حداقل‌های اکتبر 2024 رسیده است. بزرگترین رمزارز کمتر از 37 درصد از 100 شرکت عمومی برتر ایالات متحده نوسان‌پذیری دارد. چنین نوسانات نسبی پایین اتفاق نادری است که آخرین بار در اکتبر 2023 مشاهده شده است.
حجم معاملات در میان صرافی‌ها به سطح قبل از انتخابات کاهش یافته و احتمالاً آلتکوین‌ها در مسیر بهبودی هستند. تریدرهای حرفه‌ای با کاهش خطر پذیرش مواجه شده‌اند، زیرا کن تانگو تنگ‌تر شده و تفاوت قیمت قراردادهای CME به سطح سپتامبر افت کرده است، طبق گزارش تحقیقاتی K33.
احساس کوتاه مدت تریدرها توام با احتیاط است و میزان اختیار موسسات در کریپتو کاهش یافته است. نکته قابل ملاحظه‌ای که باید به آن توجه کرد…
شاخص فصل آلتکوین در وبسایت Blockchaincenter به این معناست که دوره‌ای را مشخص می‌کند که ۷۵٪ از ۵۰ آلتکوین برتر در بازدهی بهتر از بیتکوین عمل می‌کنند، به صورت مداوم در بازه زمانی ۹۰ روزه. معامله‌گران برای ارزیابی اینکه آیا این فصل آلتکوین فرا رسیده است یا خیر، از این شاخص استفاده می‌کنند.
روز چهارشنبه، این شاخص عدد ۴۵ را نشان می‌دهد که در مقیاس ۰ تا ۱۰۰ نشان می‌دهد هنوز فصل آلتکوین آغاز نشده است.
با تجمیع آلتکوین‌ها، ممکن است این زمان ایده‌آلی برای خریداران موقت باشد که قبل از جهش بعدی بازار، دارایی خود را افزایش دهند. توکن‌هایی مانند بی‌تنسور (TAO)، پایتو شبکه (PYTH)، ایتنا (ENA)، و میم‌کوین‌های مطرح مانند دوج‌کوین (DOGE) و پپه (PEPE) اکنون زیر میانگین قیمت معاملاتی معامله می‌شوند و ممکن است زمانی که رالی آلتکوین‌ها از سر گرفته شود، بازیابی کنند.
بهترین آلتکوین‌ها برای خرید در حال حاضر
سه آلتکوین برتر که در حال حاضر در منطقه خرید قرار دارند و ممکن است در جهش بعدی رالی آلتکوین‌ها بهبود یابند عبارتند از بی‌تنسور، پایتو شبکه و دوج‌کوین. نمودارهای قیمتی زیر منطقه خرید، اهداف قیمتی، سودها و سطوح حمایت/مقاومت را برای خریداران ارائه می‌کنند که قصد ورود به معامله در این هفته را دارند.
PYTH در روند نزولی چند ماههای است که از دسامبر 2024 شروع شده است، در زمان صعود بیتکوین. این توکن اکنون به قیمت ۰.۲۰۳۱ دلار معامله می‌شود. شاخص‌های فنی در بازه روزانه، مانند RSI و MACD، تفسیر صعودی برای PYTH را نشان می‌دهند و ممکن است این توکن جهشی ۲۵٪ داشته باشد و سطح مقاومت کلیدی در محدوده عدم تعادل را در قیمت ۰.۲۵۴۸ دلار آزمون کند.
هرگونه نوسان قیمت یا تجمیع بازار می‌تواند PYTH را به کف حمایتی خود در تاریخ ۸ فوریه، یعنی ۰.۱۷۳۹ دلار برساند.
بی‌تنسور (TAO) با وجود رویدادهایی مانند ارتقاء داینامیک TAO و راه‌اندازی توکن‌های هوش مصنوعی در شبکه فرعی، می‌تواند در هفته‌های آینده، در فوریه 2025، افزایش ارزش داشته باشد. این توکن ممکن است از روند نزولی خود خارج شود و بالای سطح ۳۷۹ دلار بسته شود و مقاومت در سطح ۴۴۵ دلار را آزمون کند.
سطح ۴۴۵ دلار محدوده بالایی یک شکاف ارزش منصفانه در بازه روزانه است که سطح مقاومتی کلیدی برای TAO محسوب می‌شود. جهش تا ۴۴۵ دلار، سودی ۱۶٪ را در این توکن نشان می‌دهد.
TAO ممکن است حمایت خود را در سطح ۳۴۱ دلار، پایین‌ترین سطح ثبت‌شده در ۹ فوریه، به دست آورد.
دوج‌کوین، بزرگترین میم‌کوین در بازار کریپتو، در حال حاضر پس از روند نزولی چند ماهه در حال تثبیت است. بسته شدن کندل روزانه بالای سطح مقاومت ۰.۳۰ دلار می‌تواند الگو را بشکند و یک روند صعودی را در این توکن نشان دهد.
شاخص‌های فنی دوج‌کوین روی نمودار روزانه نشان‌دهنده سود ۲۰٪ در هفته‌های آینده است؛ به این معنا که دیدگاه کوتاه مدت برای این توکن مثبت است. هرگونه اصلاح قیمت ممکن است دوج‌کوین را به تست حمایت در سطح ۰.۲۱۶۵۹ دلار سوق دهد، همان‌طور که در نمودار زیر مشاهده می‌شود.
چشم‌انداز قیمت بیتکوین
داده‌های مشتقات از گزارشی از پژوهش K33 نشان می‌دهد که معامله‌گران در طی هفته‌های گذشته رویکردی با احتیاط و بدون تداخل در بورس تجاری شیکاگو (CME) داشته‌اند. احساسات میان معامله‌گران مشتقات نزولی است، زیرا حق بیمه‌ها به کاهش ادامه می‌دهد، در حالی که بهره باز همچنان بدون تغییر باقی مانده و هیچ افزایش قابل‌توجهی در فعالیت ETF مشاهده نمی‌شود.
بیت کوین روند نزولی مشخصی را در ماههای پس از انتخابات ریاست‌جمهوری ایالات متحده در نوامبر 2024 تجربه کرده است. در ابتدا، پس از انتخابات ترامپ، بیت کوین به 100,000 دلار رسید. اما با تنظیم بازار به روی تغییرات کلان اقتصادی و اعلام‌ها، رویکرد معامله‌گران نسبت به ریسک بیشتر محتاطانه شده است.
معامله‌گران مشتقات تمایلی به افزایش موقعیت‌های خرید در بیت کوین نشان نمی‌دهند، فعالیت‌ها به طور کلی کم باقی مانده و علاقه‌مندی باز بازار به سطح تقریباً پایینی محدود شده، این درحالی است که جریانات مالی ETFهای آتی ضعیف‌اند.
با تثبیت بیتکوین و تجارت در یک محدوده مشخص، سوالی که در بین فعالان بازار مطرح‌شده است، این است که آیا دوره صعودی بازار به پایان رسیده است یا خیر.
نیک فورستر، بنیان‌گذار Derive.xyz بیان می‌کند که پیش‌بینی نوسانات قیمت بیت کوین روندی صعودی دارد. فورستر در مصاحبه‌ای اختصاصی گفت:
«در حال حاضر، نوسان ضمنی 7 روزه (IV) بیتکوین در حدود 40% قرار دارد، در حالی که نوسان 6 ماهه آن به 54% رسیده است. در مقایسه، نوسان ضمنی 7 روزه اتریوم به طور قابل توجهی بالاتر است و به 66% می‌رسد که هم‌سطح با نوسان 6 ماهه آن است.
در نگاه اول، این آمار دوره‌ای نسبتاً آرام پیش از حرکات قیمتی بزرگ‌تر در فصل سوم را نشان می‌دهد. با این حال، تفاوت قابل توجه بین نوسانات بیتکوین و اتریوم نشان می‌دهد که بیتکوین ممکن است کمتر از ظرفیت واقعی خود ارزش‌گذاری شده باشد، به ویژه با توجه به رکورد دو ساله در تسلط آن بر بازار (60.7%)، رشد ذخایر راهبردی بیتکوین مانند برنامه‌های نمادین تگزاس و همچنین تحولات ژئوپلیتیکی مهم مثل حل‌وفصل مناقشات اسرائیل/فلسطین و پیشرفت در مذاکرات صلح اوکراین.
احتمال اینکه بیتکوین تا پایان این فصل از مرز 115,000 دلار عبور کند از 17% به 12% کاهش یافته است.»
در زمان نگارش این مقاله، بیتکوین با قیمت 95,689 دلار معامله می‌شود.
